ভ্যানগার্ড গ্রুপের লোগোটি পেনসিলভানিয়ার জেলিনোপলে মেলে দেখানো হয়েছে।
কিথ স্রাকোসিক | বেলচা
অ্যাসেট ম্যানেজমেন্ট জায়ান্ট ভ্যানগার্ড 100 মিলিয়ন ডলারের বেশি দিতে রাজি হয়েছে চার্জ নিষ্পত্তি লক্ষ্য-তারিখ বিনিয়োগ তহবিল প্রকাশের সাথে সম্পর্কিত, সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ কমিশন শুক্রবার ঘোষণা করেছে।
অভিযুক্ত লঙ্ঘনগুলি একটি 2020 পরিবর্তন থেকে উদ্ভূত হয়েছে যেখানে ভ্যানগার্ড তার লক্ষ্য-তারিখ প্রাতিষ্ঠানিক তহবিলের জন্য ন্যূনতম বিনিয়োগের প্রয়োজনীয়তা কমিয়েছে। এসইসি আদেশ উপসংহারে পৌঁছেছে যে ভ্যানগার্ড ক্লায়েন্টরা অন্যান্য লক্ষ্য-তারিখ তহবিল থেকে প্রাতিষ্ঠানিক সংস্করণে স্যুইচ করার ফলে পরিবর্তনটি রিডিমশনকে উত্সাহিত করেছে, বাকি কিছু শেয়ারহোল্ডারদের জন্য করযোগ্য বিতরণ তৈরি করেছে। এসইসি বলেছে যে ভ্যানগার্ড বিতরণে বিনিয়োগের সীমা পরিবর্তনের সম্ভাব্য প্রভাব পর্যাপ্তভাবে প্রকাশ করেনি।
“অর্ডারটি উপসংহারে এসেছে যে, ফলস্বরূপ, TRF-তে খুচরা বিনিয়োগকারীরা যারা সুইচ করেনি এবং করযোগ্য অ্যাকাউন্টে তাদের তহবিল শেয়ার ধরে রেখেছিল তারা ঐতিহাসিকভাবে উচ্চ মূলধন লাভ বিতরণ এবং কর বাধ্যবাধকতার সম্মুখীন হয়েছিল এবং তাদের বিনিয়োগের সম্ভাব্য চক্রবৃদ্ধি বৃদ্ধি থেকে বঞ্চিত হয়েছিল,” এসইসি এক সংবাদ বিজ্ঞপ্তিতে এ তথ্য জানিয়েছে।
$106.41 মিলিয়ন অর্থ প্রদান ক্ষতিগ্রস্থ বিনিয়োগকারীদের মধ্যে বিতরণ করা হবে, এসইসি বলেছে। ভ্যানগার্ড এসইসির ফলাফলগুলি স্বীকার বা অস্বীকার না করেই মীমাংসা করতে সম্মত হয়েছিল।
ভ্যানগার্ড হল বিশ্বের বৃহত্তম সম্পদ ব্যবস্থাপকদের মধ্যে একজন, নভেম্বর পর্যন্ত বিশ্বব্যাপী $10 ট্রিলিয়ন সম্পদের রিপোর্ট করছে৷ কোম্পানিটি 1970-এর দশকে জ্যাক বোগল দ্বারা প্রতিষ্ঠিত হয়েছিল এবং একটি কম খরচে, বিনিয়োগকারী-বান্ধব কোম্পানি হিসেবে খ্যাতি রয়েছে।
“Vanguard 50 মিলিয়নেরও বেশি দৈনন্দিন বিনিয়োগকারী এবং অবসরকালীন সেভারদের সমর্থন করার জন্য প্রতিশ্রুতিবদ্ধ যারা তাদের সঞ্চয় নিয়ে আমাদের বিশ্বাস করে। আমরা এই চুক্তিতে পৌঁছাতে পেরে আনন্দিত এবং বিশ্বমানের বিনিয়োগ বিকল্পগুলির সাথে আমাদের বিনিয়োগকারীদের পরিষেবা চালিয়ে যাওয়ার জন্য উন্মুখ,” বলেছেন ভ্যানগার্ড৷ একটি বিবৃতিতে বলেছেন।
টার্গেট ডেট ফান্ড হল একটি জনপ্রিয় অবসরের বাহন যা তালিকাভুক্ত বছর ঘনিয়ে আসার সাথে সাথে একটি বৃদ্ধি-ভিত্তিক পোর্টফোলিও থেকে ধীরে ধীরে একটি রক্ষণশীল পোর্টফোলিওতে স্থানান্তর করার জন্য ডিজাইন করা হয়েছে। সাধারণত, অবসর গ্রহণের তারিখ ঘনিয়ে আসার সাথে সাথে আয়-উৎপাদনকারী বন্ডের বেশি এক্সপোজারের সাথে ঝুঁকিপূর্ণ স্টকগুলিকে প্রতিস্থাপন করে এটি করা হয়।
অর্থপ্রদান হাইলাইট করে যে কীভাবে বিনিয়োগকারীরা বড় ট্যাক্স বিল দেখতে পারে এমনকি যখন তারা নিজেরাই একটি ক্যালেন্ডার বছরে কোনো সম্পদ বিক্রি করে না। যখন ভ্যানগার্ড তার প্রাতিষ্ঠানিক অবসর তহবিলের জন্য ন্যূনতম প্রাথমিক বিনিয়োগকে 2020 সালের ডিসেম্বরে $100 মিলিয়ন থেকে কমিয়ে $5 মিলিয়ন করেছে, তখন এটি অবসর গ্রহণের পরিকল্পনা বিনিয়োগকারীদের সেই তহবিলের বিনিয়োগকারী শেয়ার শ্রেণী থেকে নগদ অর্থ বের করতে এবং প্রাতিষ্ঠানিক সংস্করণে স্যুইচ করতে উৎসাহিত করেছিল, SEC অনুসারে। .
তখন ভ্যানগার্ডকে তহবিলের বিনিয়োগকারী শেয়ার শ্রেণীতে অন্তর্নিহিত সম্পদ বিক্রি করতে হয়েছিল বিদায়ী বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকে খালাস মেটাতে, এসইসি উপসংহারে পৌঁছেছে। ফলস্বরূপ, শেয়ারহোল্ডাররা যারা বিনিয়োগকারী শেয়ার শ্রেণীতে রয়ে গেছেন তারা মূলধন লাভের একটি বৃহৎ বন্টন সাপেক্ষে – এবং একটি আর্থিক দায়িত্ব যদি তারা তহবিলটি করযোগ্য ব্রোকারেজ অ্যাকাউন্টে রাখে, আদেশ অনুসারে।
সাধারণত, লক্ষ্য-তারিখ তহবিল ট্যাক্স-বিলম্বিত অ্যাকাউন্টে থাকে, যেমন 401(k) পরিকল্পনা বা স্বতন্ত্র অবসর অ্যাকাউন্ট – যা একটি বৃহৎ মূলধন লাভ বিতরণ থেকে ট্যাক্স বিরতি এড়াতে পারে।
এসইসি আদেশে বলা হয়েছে যে ভ্যানগার্ডের বিনিয়োগকারী সিরিজের টার্গেট ফান্ডগুলি ডিসেম্বর 2020 থেকে অক্টোবর 2021 পর্যন্ত $130 বিলিয়ন রিডেম্পশন রেকর্ড করেছে, যা এক বছরের আগের একই সময়ে $41 বিলিয়ন থেকে বেশি। ভ্যানগার্ড পরে তহবিলের দুটি সিরিজকে একত্রিত করেছে, যা এসইসি আদেশে বলা হয়েছে যে ফি আয় সংরক্ষণের অংশে কোম্পানিটি মূলত করা থেকে বিরত ছিল।
জেফ ডিমাসো, যিনি ইন্ডিপেন্ডেন্ট ভ্যানগার্ড অ্যাডভাইজারে ভ্যানগার্ড ট্র্যাকিংয়ে বিশেষজ্ঞ, তিনি বলেছিলেন যে তিনি বিশ্বাস করেন যে $106 মিলিয়ন বন্দোবস্ত পেনসিলভেনিয়া-ভিত্তিক সম্পদ ব্যবস্থাপকের উপর আরোপিত সবচেয়ে বড় নিয়ন্ত্রক পেআউট।
শুক্রবার ঘোষিত বন্দোবস্তটি $40 মিলিয়ন ভ্যানগার্ড ছাড়াও একটি ক্লাস অ্যাকশন মামলার অংশ হিসাবে বিনিয়োগকারীদের অর্থ প্রদানে সম্মত হয়েছে।
লক্ষ্য-তারিখ তহবিলের পরিবর্তনের সময় অন্য সাম্প্রতিক ভ্যানগার্ড আইনি রান-ইন-এর মতো। 2023 সালে, ভ্যানগার্ড ছিল $800,000 জরিমানা করা হয়েছে 2019 এবং 2020 সালে মানি মার্কেট ফান্ড অ্যাকাউন্ট স্টেটমেন্টের সমস্যা সম্পর্কিত আর্থিক শিল্প নিয়ন্ত্রক কর্তৃপক্ষ দ্বারা।
অভিযোগ লঙ্ঘন প্রাক্তন সিইও টিম বাকলির অধীনে ঘটেছে. বর্তমান সিইও সেলিম রামজি 2024 সালে BlackRock থেকে ভ্যানগার্ডে যোগ দেন।
– CNBC এর স্কট স্নিপার প্রতিবেদনে অবদান রেখেছেন।
